在美国财政部长耶伦的努力之下,财政部比原计划多熬了几天,但现在看来,还是回天乏力。
耶伦最新的警告是,美债违约的时间,向后推迟了几天,但也不可能超过6月5日。
美国财政部在6月5日之后,将耗尽所有的现金,难以满足政府的支出要求。
但让人想不到的是,这几个月美债面临如此的困难,似乎也只是美国财政部一个部门的困扰而已。
不但国会一直不愿意提升债务上限,更让人想不到的是美联储居然还想加息,居然还在抛售美债。
01,财政部没钱了
耶伦给大家算了一笔账。
从现在到6月5日之前,还有两周的时间,财政部分别面临1,300亿美元和920亿美元的支出。
这两笔支出之后,美国财政部的现金将全部耗光,无力再承担未来更多的支出。
她还进一步警告,迟迟未能达成协议,将导致消费者的信心受到重大挫折,进一步将使各评级机构调低美国的信用评级,未来的债务利率只会越来越高。
但不得不说,美国财政部一直都把压力压在了美国国会身上,却从来没有想过美联储做了些什么事情?
02,银行业破产
其实正是因为美联储不断的加息,导致美债的收益率不断的提高。
但按照目前公布的就业数据和通胀数据来看,美联储很有可能以此为理由,继续加息。
如果加息继续,必然导致美债的下跌,有可能引起银行业进一步的更大范围的连环破产。
在今年三月份的时候,美国的硅谷银行、签字银行倒闭之后,引发的美国银行业危机;但在美联储及各大财团的挽救之下,这一银行业危机有所缓解。
但是五月份的时候,美国银行业再一次爆发,美国的第一共和银行再次出现爆雷。
美国银行业危机就在于美债造成的亏损。
不断的抛售之下,美债价格不断的下跌,造成美国银行业所持有的固定收益品种全部亏损。
此前美联储公布的银行业资产负债表还显示,有超过700家银行的浮亏达到50%以上。
现在美联储如果还要继续加息,美债还会继续下跌。
03,美联储抛售美债
在过去的一年里,我国已经抛售了大量的美债,在未来还会持续的抛售。
除了我国之外,抛售美债最多的是美国的盟友日本。有数据显示,日本在前面的抛售总额已经超过了两千亿美元。
但除了海外机构之外,抛售美债最多的其实就是美联储本身。
过去一年,美联储以缩表为名义,已经至少抛售了5,500亿美元的美国国债,可以说美债价格不断下跌,美联储贡献最大。
美联储既需要抛售国债来完成缩表,控制通货膨胀,与此同时又需要不断的加息,怎么看都像是为了引发银行破产而不遗余力。
耶伦发现财政部遇上了“猪队友”。